Glosario financiero

Todos los términos de inversión que necesitás conocer, explicados de forma simple y práctica.

A

Acciones

Participaciones en la propiedad de una empresa que cotizan en bolsa.

Alpha

Retorno adicional que obtiene una inversión por encima de lo esperado según su riesgo.

Aportes

Dinero que agregás regularmente a tu objetivo de inversión.

Asset Allocation

La asignación que mejor acerca tu portafolio al objetivo: distribución entre tipos de activos (acciones, bonos, etc.) según simulaciones.

B

Bear Market

Período prolongado de caídas en los precios del mercado (generalmente -20% o más).

Beta

Medida de qué tan sensible es una inversión a los movimientos del mercado.

Bonos

Préstamos que le hacés a gobiernos o empresas a cambio de intereses regulares.

Brecha Objetivo

Diferencia entre lo que tenés hoy y lo que necesitás para alcanzar tu meta.

Bull Market

Período prolongado de subidas en los precios del mercado.

C

Capitalizacion

Crecimiento de tu inversión cuando las ganancias generan más ganancias.

Cash Drag

Dinero sin invertir que reduce el retorno potencial de tu portafolio.

Correlacion

Medida de qué tan relacionados se mueven dos inversiones entre sí.

D

Distribucion Terminal

Histograma de los valores finales de miles de simulaciones Monte Carlo.

Diversificacion

Estrategia de distribuir inversiones entre diferentes activos para reducir riesgo.

Dividendos

Pagos regulares que algunas empresas hacen a sus accionistas.

Drawdown

Caída desde el máximo valor alcanzado por tu portafolio.

E

Estrategia Ajuste

Regla que define cómo cambia el riesgo del portafolio a medida que te acercás al objetivo.

Etf

Fondo cotizado que replica un índice o grupo de activos, negociado como una acción.

Expense Ratio

Costo anual de un fondo expresado como porcentaje de tus activos.

G

Glidepath

Evolución gradual de riesgo o cash hacia el objetivo en el tiempo.

H

Horizonte Temporal

Tiempo que tenés hasta necesitar el dinero de tu inversión.

L

Liquidez

Facilidad para convertir una inversión en efectivo sin perder valor.

Liquidez Aporte Mensual

Monto en USD que querés cubrir por mes con tu fondo de liquidez.

Liquidez Plazo Constitucion

Cantidad de meses que querés estar cubierto ante imprevistos con tu fondo de liquidez.

M

Mercado Alcista

Período prolongado de subidas en los precios del mercado.

Mercado Bajista

Período prolongado de caídas en los precios del mercado (generalmente -20% o más).

Monte Carlo

Simulación estadística que ejecuta miles de escenarios para estimar probabilidades.

N

Nav

Valor liquidativo del fondo: valor por participación según el patrimonio del fondo dividido por el número de participaciones.

Nivel Necesidad

Indica qué tan crítico es cumplir tu objetivo y cuánta variación podés tolerar en el camino.

P

Percentil

Valor bajo el cual cae un porcentaje de resultados (ej: P5 = el 5% queda por debajo).

Portafolio

Conjunto de inversiones que tenés para alcanzar tus objetivos financieros.

Probabilidad Exito

Probabilidad de alcanzar tu objetivo financiero en el tiempo planificado, según simulaciones Monte Carlo.

R

Rebalanceo

Ajuste de tu portafolio para volver a la distribución objetivo de activos.

Renta Fija

Inversiones con retornos predecibles (ej: bonos, depósitos a plazo).

Renta Variable

Inversiones cuyo valor y retorno pueden variar (ej: acciones, ETFs de acciones).

Retorno

Ganancia o pérdida de una inversión expresada como porcentaje.

Retorno Esperado

Retorno medio anual que se espera del portafolio según datos históricos y el modelo de optimización.

Riesgo

Posibilidad de perder dinero o no alcanzar tus objetivos de inversión.

S

Sharpe Ratio

Medida que compara el retorno de una inversión con su riesgo (volatilidad).

T

Tasa Libre Riesgo

Retorno de una inversión considerada sin riesgo de pérdida (ej: bonos gubernamentales).

V

Volatilidad

Medida de qué tan variable es el precio de una inversión en el tiempo.